印度7月製造業PMI終值 53.5，預期53.5，前值53.9。

TrendForce said in its latest AI server industry report that strong AI infrastructure demand will lift total capex by nine major global cloud service providers about 90% YoY in 2026. Hyperscalers and Tier‑2 data‑center operators have markedly increased purchases of NVIDIA GB/VR full‑rack AI server solutions, and Google and AWS are slated to ramp next‑generation ASIC platforms in H2 2026. TrendForce also flagged growing adoption of domestic AI solutions by Chinese providers to support cloud LLM workloads, and raised its 2026 AI server shipment growth forecast from 28% to nearly 31% YoY.

國外 1. 小摩：美財政部干預日元火力有限。 2. 小摩：僅憑通脹不足以終結美股長期上漲勢頭，標普500指數未來12個月內將上漲約10%。 3. 大摩：上調韓國股市評級至超配，槓桿出清後有36%的上漲空間。 4. 三菱日聯：若想美日實現更持久的下跌，需要基本面發生實質性變化。 5. 道富資管：日本央行可能在9月或10月加息。 6. BlueBay：美聯儲沃什面臨市場信心蒸發的風險。 7. 牛津經濟研究院：通脹風險加劇，歐洲央行9月加息可能性增大。 國內 1. 中金：AI回調高度類似2000年四輪迴撤，本輪企穩需三大壓力緩解。 2. 中信證券：先進封裝持續迭代升級，玻璃基板大有可爲。 3. 中信證券：短期不確定性與長期機遇並存，加息落地後方見曙光。 4. 中信證券：陣痛期已過 右側機會來臨，看好8月新車催化期的表現。 5. 廣發策略：AI資產在7月份的快速回撤之後，後續大概率有較可觀的修正空間。 6. 華泰證券：現階段更接近“交易底初現”。 7. 華泰證券：汽車板塊基金持倉和估值至歷史低位，關注三季度末內銷景氣度改善情況。 8. 東吳證券：美國消費信貸逾期率近新高並不意味着美國信貸狀況全面和持續惡化。