瑞银在报告中表示，面对日益加剧的地缘政治紧张局势，中国继续全力支持科技领域的自主可控与自立自强。涵盖半导体、软件及自动化领域的中国科技企业将是这一举措的主要受益者，并预计多年的政策支持将推动科技板块迎来估值重估：
1、中国政府重申对科技创新及自主可控的承诺，通过财政投入、“大基金”（已达450亿美元）及国企采纳，推动半导体、软件和自动化领域国产化。“数字中国”规划至2035年的数字经济蓝图。
2、国内AI大模型创新降低开发成本，利好AI设备、数据中心及硬件半导体。
3、板块相较历史仍处于深度价值区间，具备估值重估机会。
4、选股方面，瑞银将首选股列表中的中际旭创剔除，新增汇川技术，这是国内工业自动化龙头，持续从日系厂商手中夺取市场份额；受益于制造业数字化升级与政策鼓励，前瞻市盈率/增长比率（PEG）约为1倍，估值具备吸引力。而中际旭创被移除主要因目前估值偏高以及地缘政治紧张带来的不确定性增加。（上述观点来自瑞银8月5日报告）
